影子银行，又称为影子金融体系或者影子银行系统（Shadow Banking system)，是指房地产贷款被加工成有价证券，交易到资本市场，房地产业传统上由银行系统承担的融资功能逐渐被投资所替代，属于银行的证券化活动。
影子银行，一般是指那些有着部分银行功能，却不受监管或少受监管的非银行金融机构。简单理解，影子银行就是那些可以提供信贷，但是不属于银行的金融机构。因为难以监管，那它对货币造成的影响，包括流通速度和规模，就没办法准确估算，所以在2008年的全球金融危机后，很受人们的重视。美国的影子银行包括投资银行、对冲基金、货币市场基金、债券保险公司、结构性投资工具（SIV）等非银行金融机构。在中国，影子银行主要包括信托公司、担保公司、典当行、地下钱庄、货币市场基金、各类私募基金、小额贷款公司以及各类金融机构理财等表外业务，民间融资等，总体呈现出机构众多、规模较小、杠杆化水平较低但发展较快的特征。
影子银行又称之为影子金融体系，是银行推出的一种证券化活动。影子银行在市场中扮演着类银行的角色，对于金融资产，信用期限等因素进行转换，银行可看作是金融中介，可以解决银行体系不彻底的信息不对称问题，但同样也会滋生杠杆问题。影子银行的含义：金融中介机构
影子银行指的是常规银行体系之外的一种金融中介业务，影子银行的几个特点在于，它是典型的非银行金融机构，且作为主要载体。第二个就是在功能上具有金融资产风险转换的作用，但其构成的体系存在重大的隐患，是游离于于行为监管和救助体系之外的。
影子银行由来已久，作用分两面影子银行存在已经有很长一段时间了，作为金融中介体系中有机的组成部分，也是属于金融体系和中介的两大因素，结合产物，一方面它的作用在于它可以帮助解决银行体系无法彻底解决的信息不对称问题，因为信息的不对称，使得银行的业务不能够全部覆盖，但金融体系的发展，影子银行可以从中包揽一部分任务。
其次就是影子银行可以满足一些个性化的金融需求对于部分消费者风险偏好较高，且愿意承担高风险来换取高回报的，可以提供更多高风险的业务，帮助他们赚取更多的利益。当然，引进银行作为套利驱使的产物，其本身也有着较高的风险性，需要谨慎管理。
影子银行的有利方面，可缓解一些贷款问题作为金融信用中介机构，影子银行较为有利的方面就是他能够去处理一些贷款问题。可以通过非洁净转移的模式来规避银行的监管标准，可以向部分借款人通过现金覆盖的方式需进行贷款，对于一些产能过剩的僵尸企业，也同样可以用高利放贷，解决银行必须要按照凭证去放贷的困难。
影子银行的弊端，结构复杂，杠杆过高影子银行除了有优点之外，同样存在着弊端，那就是其业务结构相对复杂，通过层层嵌套的方式来加高杠杆，对产品进行分级分层，因为结构设计的十分复杂，导致底层的资产出现不清甚至风险难以辨识，最后导致真实的风险水平被掩盖。引资银行中，不少机构出手之后使用衍生品，通过质押或者是回购的方式继续加杠杆，对于借贷人而言，需要承受一定的销售风险能力。
总而言之，影子银行作为一种金融中介机构，从本质上来说，它是对银行体系的一种衍生，也就是银行推出的证券化活动。影子银行退出之后，可以在一定程度上解决银行无法彻底解决的信息不对称问题，但是因为加杠杆且层层嵌套等存在着较高的风险，对于借贷人而言，需要承受更多的销售风险能力，有待进一步的监管。
影子银行是什么意思，影子银行通俗解释。这个问题本站为您提供更多相关信息让你了解。
一直以来，影子银行都被认为是2008年金融危机的“罪魁祸首”之一。那么，到底什么是影子银行？
什么是影子银行？
根据银保监会最新的《中国影子银行报告》里面的界定，我们看到，影子银行指的是“常规银行体系之外的各种金融中介业务，通常由非银行金融机构为载体，对金融资产的信用、流动性、期限等风险因素进行转换，扮演着‘类银行’的角色。
如何界定影子银行？
报告中称，确定中国影子银行标准，必须兼顾影子银行国际标准的共性特征和中国影子银行特点，并按照风险程度高低来区分广义和狭义影子银行。
那么，我们看一下是怎么界定影子银行的。
界定标准包括四项：
一、金融信用中介活动处于银行监管体系之外，信贷发放标准显著低于银行授信；二、业务结构复杂、层层嵌套和杠杆过高；三、信息披露不完整，透明度低；四、集中兑付压力大，金融体系关联性和风险传染性高。
按照上述的定义，广义影子银行包括：同业理财及其他银行理财、银行同业特定目的载体投资、委托贷款、资金信托、信托贷款、非股票公募基金、证券业资管、保险资管、资产证券化、非股权私募基金、网络借贷P2P机构、融资租赁公司、小额贷款公司提供的贷款，商业保理公司保理、融资担保公司在保业务、非持牌机构发放的消费贷款、地方交易所提供的债权融资计划和结构化融资产品。
在广义影子银行中间，同业特定目的载体投资和同业理财、理财投非标债权等部分银行理财、委托贷款、信托贷款、网络借贷P2P贷款和非股权私募基金等业务，影子银行特征明显，风险相对比较高，属于狭义影子银行。
到2016年年底，中国广义影子银行规模超过90万亿元，狭义影子银行也高达51万亿元。
介于天使与魔鬼之间
当然，并不能简单的说影子银行的存在是好还是坏。
报告中也承认，它是金融中介体系的有机组成部分，之所以在金融体系中拥有一席之地，是双重因素结合的产物。一方面是因为银行体系无法彻底解决信息不对称的问题；另一方面，影子银行满足了个性化的金融需求。
同时，报告也强调了，影子银行是套利行为驱使的产物，具有天使与魔鬼的两重性，管理好了是天使，管理不好就是魔鬼。
可见，监管问题是重中之重。监管层从2017年初开始对影子银行集中整治，经过三年专项治理，影子银行野蛮生长的态势得到有效遏制，其中加通道、加杠杆和加嵌套的高风险业务得到重点清理。
到2019年末，影子银行占GDP的比重已经从2016年底的123%下降到了86%，广义影子规模降到了84.80万亿元，狭义影子规模降到了39.14万亿元。
未来影子银行不会消失不见，而是将与传统金融体系长期共存。所以，建立和完善对影子银行的持续监管体系还是非常有必要的。
作者：水皮杂谈工作室
编辑：李勇
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